Zoom sur la procédure d’achat d’or sur les marchés financiers : fonctionnement et utilisation de l’or papier

En bourse, l’or peut prendre plusieurs formes. Ce que l’on appelle « or papier » peut ainsi faire référence :

• Aux certificats et trackers qui répliquent la performance du cours de l’or – produits dérivés ;
• Aux actions de sociétés exploitant des mines d’or et vendant leur production sur le marché – entreprises aurifères ;
• Aux fonds aurifères : FCP (fonds communs de placement) ou SICAV (société d’investissement à capital variable) investissant en actions de sociétés aurifères.

Lorsqu’on investit dans l’or papier, cela revient alors à acheter des actions, des parts de fonds ou encore des produits dérivés. De ce fait, on passera tout simplement des ordres d’achat comme si on achetait une action classique. Toutefois, les actions de mine d’or ne sont pas nombreuses à être éligibles au PEA et du côté des certificats et trackers adossés à l’or, ceux-ci ne peuvent pas être acquis par les investisseurs détenant un plan d’épargne en actions.

Pour acheter de l’or en bourse, de l’or papier donc, il suffit de quelques clics depuis une plateforme de courtage. C’est plus avantageux que d’acheter de l’or physique, dont plusieurs paramètres sont à prendre compte surtout au niveau du transport et de la conservation. Voici les principaux avantages de l’or papier par rapport à l’or physique :

• Facilité d’exécution des ordres d’achat ;
• Frais généralement inférieurs par rapport à l’achat d’or physique ;
• Droits de garde si applicables globalement inférieurs, et de très loin, aux coûts de stockage de l’or physique ;
• Aucune inquiétude ni tracas à se faire quant à la sécurité des produits (or papier au format électronique).

Pour la taxation de l’or papier, celle-ci se fait sur la base des revenus et plus-values de cession de valeurs mobilières : actions, produits dérivés, parts de fonds… Depuis le 1er janvier 2018, la fiscalité relative aux valeurs mobilières est la « Flat Tax » ou « PFU » (prélèvement forfaitaire unique) de l’ordre de 30 %, dont 12,8 % d’impôt sur le revenu et 17,2 % de prélèvements sociaux. Mais les investisseurs peuvent choisir d’être taxés au titre du barème progressif de l’impôt sur le revenu, dont le taux dépendra de leur tranche marginale d’imposition. Contrairement auparavant, ils devront toujours s’acquitter des prélèvements sociaux de 17,2 % dès le premier euro de gain.

Quelle est la meilleure façon d'acheter de l'or ?

La meilleure façon d’acheter de l’or en France dépend de vos objectifs et préférences d’investissement. Vous avez plusieurs options : 1. Acheter de l’or physique, comme des lingots ou des pièces d’or, auprès de banques, de bijoutiers, ou de marchands spécialisés en métaux précieux. Cela vous donne la possession directe de l’or, mais nécessite un lieu sûr pour le stocker. 2. Investir dans des produits d’investissement aurifères, tels que les ETF (Exchange-Traded Funds) adossés à l’or, qui permettent d’investir dans l’or sans avoir à le stocker physiquement. 3. Opter pour des contrats à terme sur l’or ou des options sur l’or, disponibles sur certains marchés financiers, pour spéculer sur les mouvements de prix de l’or sans en détenir physiquement.

Est-ce intéressant d'acheter de l'or en 2023 ?

L’achat d’or en 2023 peut être intéressant en fonction de divers facteurs, notamment de l’évolution économique et géopolitique mondiale, des taux d’intérêt, et de la demande d’or en tant que valeur refuge. L’or est souvent considéré comme une protection contre l’inflation et l’incertitude économique. Il est essentiel de faire des recherches et de consulter des experts financiers avant de prendre une décision d’investissement.

Comment acheter de l'or dans un PEA ?

Acheter de l’or dans un PEA (Plan d’Épargne en Actions) en France peut être complexe, car les PEA sont principalement conçus pour investir dans des actions européennes. Cependant, il existe des options telles que les fonds communs de placement (FCP) spécialisés en métaux précieux qui peuvent être éligibles au sein d’un PEA. Il est conseillé de consulter un conseiller financier ou un expert en gestion de patrimoine pour déterminer la meilleure approche pour intégrer de l’or dans votre portefeuille PEA tout en respectant la réglementation fiscale en vigueur.